Кипрская компания в международной структуре: когда она действительно нужна?

Налоговое резидентство кипрской компании

Это один из вопросов, которые в международных структурах часто чрезмерно упрощают.

По действующему кипрскому законодательству налоговое резидентство компании не сводится ни к месту регистрации, ни к одному формальному заседанию совета директоров.

Кипр применяет, в частности, два значимых критерия.

Управление и контроль

Компания считается налоговым резидентом Кипра, если управление и контроль над ней осуществляются на Кипре.

При этом речь идёт не о формальном чек-листе. Значение имеют фактические обстоятельства: где принимаются существенные управленческие решения, как работает совет директоров, где находятся директора, где ведётся текущее управление и насколько документы соответствуют реальному процессу.

Критерий регистрации

Кипрское законодательство также признаёт резидентом компанию, зарегистрированную на Кипре, если применимое соглашение об избежании двойного налогообложения не относит её резидентство к другому государству.

Поэтому ошибочны оба упрощения:

«Компания зарегистрирована на Кипре — значит, вопрос резидентства закрыт».

«Основатель переехал в другую страну — значит, компания автоматически перестала быть кипрским резидентом».

Резидентство по внутреннему праву другой страны и применимое СИДН нужно проверять отдельно.

Холдинговая компания на Кипре: что именно нужно анализировать

На уровне самой кипрской холдинговой компании важно сначала определить её реальную функцию владения или инвестирования и только затем проверять налоговую механику входящих и исходящих потоков.

Дивиденды, получаемые на Кипре

Иностранные дивиденды, как правило, освобождены от кипрского налога на прибыль. Освобождение не применяется, если дивиденд вычитается для налоговых целей у выплачивающей компании. Special Defence Contribution и другие применимые исключения проверяются отдельно.

Поэтому сам факт получения дивидендов анализ не завершает.

• статус плательщика;
• характер дохода;
• применимость освобождения от налога на прибыль;
• специальный оборонный сбор, если он потенциально применим;
• правила против гибридных несоответствий и иные исключения, установленные законом;
• условия СИДН и права ЕС;
• фактическое право на доход;
• фактическое присутствие;
• дальнейшее распределение средств.

Продажа и выход

Прибыль от продажи квалифицируемых ценных бумаг может быть освобождена от кипрского налога на прибыль.

• является ли соответствующий актив квалифицируемой ценной бумагой;
• что именно продаётся;
• нет ли особенностей, связанных с кипрской недвижимостью, или иных специальных вопросов;
• как выход облагается в стране собственника или инвестора.

Поэтому фраза «продажа холдинговой компании не облагается» без анализа конкретного актива и структуры недостаточна.

Исходящие распределения

По общему правилу Кипр не удерживает обычный налог у источника с дивидендов акционерам-нерезидентам. Однако формулировка «исходящие дивиденды с Кипра всегда облагаются по ставке 0%» уже небезопасна.

Могут применяться специальные защитные правила, в том числе к выплатам определённым связанным компаниям в некооперативных юрисдикциях или юрисдикциях с низким налогообложением.

Поэтому перед распределением прибыли необходимо проверить:

• получателя;
• его юрисдикцию;
• связь между плательщиком и получателем;
• применимые защитные правила;
• последствия по СИДН и праву ЕС;
• фактическое право на доход и правила против злоупотреблений.

Финансирование

Если кипрская компания финансирует группу или получает финансирование, могут возникать:

• требования трансфертного ценообразования;
• анализ рыночного уровня процентов;
• правила ограничения вычета процентов;
• вопросы гибридных несоответствий;
• вопросы налога у источника;
• условный процентный вычет (Notional Interest Deduction), если применим;
• фактическое присутствие и контроль финансовых рисков.

Финансирующая компания должна реально выполнять функцию финансирования. Одного договора займа недостаточно.

Фактическое присутствие — это не число директоров и не аренда офиса

В международной структуре фактическое присутствие должно следовать функции компании.

Если кипрская компания заявлена как холдинговая, финансирующая или компания — владелец ИС, её управление, директора, полномочия, сотрудники, помещения, расходы, доступ к банку, принятие решений, контроль рисков и документация должны соответствовать этой роли.

При этом фактическое присутствие нельзя свести к формуле:

Местный директор + офис + протоколы заседаний = вопрос решён.

Формальная документация — доказательство корпоративного управления. Она не заменяет само управление.

Кипр для украинского бизнеса: что проверить собственнику из Украины

Кипрская холдинговая компания используется для владения украинским бизнесом, привлечения инвесторов, финансирования и корпоративных сделок. Налоговый результат такой структуры определяется не только кипрским правом: одновременно действуют украинский налог у источника, украинские правила о контролируемых иностранных компаниях (КИК), налогообложение собственника и валютные ограничения военного времени. Перед созданием холдинга или передачей ему доли в существующем бизнесе стоит проверить шесть вопросов.

Дивиденды из Украины на Кипр

Общая ставка украинского налога на доходы нерезидента с дивидендов — 15%. Конвенция между Украиной и Кипром в редакции Протокола 2015 года (применяется к выплатам с 1 января 2020 года) снижает её до 5%, если фактический получатель — кипрская компания (не партнёрство), которая непосредственно владеет не менее чем 20% капитала украинской компании и вложила в приобретение её акций или иных корпоративных прав не менее 100 000 евро. В остальных случаях — 10%. Для пониженной ставки нужны справка о налоговом резидентстве на Кипре и подтверждённое фактическое право на доход. Конвенция также дополнена принципом основной цели (PPT) из Многосторонней конвенции (MLI): льгота не предоставляется, если её получение было одной из основных целей структуры или сделки, — если только это не соответствует объекту и цели соответствующих положений Конвенции.

Проценты и роялти

По Конвенции в редакции Протокола налог у источника с процентов — не более 5%, с роялти — 5% или 10% в зависимости от вида прав. При внутригрупповом займе или лицензии важны не только ставка, но и рыночность условий, ограничения на учёт расходов и правила трансфертного ценообразования.

Правила о КИК в Украине

Если собственник — налоговый резидент Украины и контролирует кипрскую компанию, она может быть КИК по статье 39² Налогового кодекса Украины. Прибыль КИК освобождается от налогообложения при условиях, установленных законом: например, если совокупный доход всех КИК контролирующего лица из всех источников не превышает 2 млн евро, или если со страной КИК действует договор об избежании двойного налогообложения либо об обмене информацией и при этом эффективная ставка налога не более чем на 5 процентных пунктов ниже базовой украинской ставки налога на прибыль либо пассивные доходы составляют не более 50%. Холдинговая компания, получающая преимущественно освобождённые от налогообложения дивиденды, может не соответствовать тесту эффективной ставки налога или условию о доле пассивных доходов. Однако применение освобождения прибыли КИК зависит от совокупности установленных законом условий, характера доходов, их налогового учёта и иных предусмотренных законом оснований. Дивиденды от украинских компаний дополнительно анализируются по специальным правилам статей 39² и 170.13 Налогового кодекса. Отчёт о КИК подаётся и тогда, когда прибыль освобождена.

Дивиденды, которые доходят до собственника через Кипр

Дивиденды украинской компании, полученные кипрской КИК, учитываются по специальным правилам Налогового кодекса Украины. Закон № 4505-IX предусмотрел освобождение соответствующих сумм от налогообложения на уровне украинского контролирующего лица, если они ранее облагались налогом у источника выплаты в Украине в порядке пп. 141.4.2 Налогового кодекса. Изменение применяется к налоговым периодам начиная с 1 января 2024 года.

При соблюдении условий пункта 1 статьи 170.13¹ Налогового кодекса Украины такие дивиденды не включаются в общий налогооблагаемый доход украинского контролирующего лица. Согласно пп. 1.7 п. 16¹ подраздела 10 раздела XX Налогового кодекса, соответствующие доходы также освобождаются от военного сбора. Это освобождение основано на внутреннем законодательстве Украины: налоговые конвенции сами по себе от военного сбора не освобождают. Последующее фактическое распределение этих сумм контролирующему лицу не приводит к их повторному налогообложению в порядке, предусмотренном п. 170.13.3 Налогового кодекса.

Если предусмотренное освобождение не применяется, анализируются специальные ставки налога на доходы физических лиц для дивидендов украинского происхождения: 5% или 9% в зависимости от статуса украинской компании, а также военный сбор.

Это освобождение не распространяется автоматически на любые дивиденды, проходящие через иностранную компанию: значение имеют происхождение дохода, наличие контроля, корректность удержания налога и документальное подтверждение. Применение освобождения при удержании налога по пониженной ставке Конвенции, документальное подтверждение первоначальной выплаты и последующее распределение средств оцениваются с учётом обстоятельств конкретной структуры.

Прочие дивиденды иностранной компании украинскому налоговому резиденту по общему правилу облагаются налогом на доходы физических лиц по ставке 9% и военным сбором 5%, с учётом специальных положений о КИК и предотвращении повторного налогообложения.

Валютные ограничения военного времени

Выплата дивидендов кипрскому акционеру зависит и от ограничений Национального банка Украины (постановление Правления НБУ № 18 от 24.02.2022). Сейчас репатриация дивидендов разрешена за периоды, начинающиеся с 1 января 2023 года, в пределах месячного лимита и при выполнении условий постановления; дивиденды за периоды до 1 января 2023 года под это общее разрешение не подпадают, а выплата сверх базового лимита возможна только через специальные лимиты НБУ. Условия несколько раз менялись, поэтому актуальная редакция, доступный лимит и документы проверяются вместе с банком на дату выплаты.

Трансфертное ценообразование

Постановлением Кабинета Министров № 1505 от 27 декабря 2024 года Кипр исключён из перечня государств для целей трансфертного ценообразования; новый перечень применяется с 2025 года. Но операции с кипрской связанной компанией по-прежнему могут быть контролируемыми, если превышены пороги, установленные статьёй 39 Налогового кодекса, — прежде всего займы, услуги и роялти. Сама выплата дивидендов контролируемой операцией не является.

Когда кипрский холдинг имеет смысл

Кипрская компания над украинским бизнесом оправдана, если у неё есть деловая функция: консолидация владения, вход инвестора, финансирование, подготовка сделки. Оценивать её нужно по совокупной нагрузке: налог у источника, правила о КИК, налог собственника, валютные ограничения и требования к реальному управлению. Регистрация и справка о резидентстве не заменяют фактического управления на Кипре и права на доход.

Если кипрской компании передаётся доля в уже существующем бизнесе, отдельно оцениваются налогообложение продавца, рыночная стоимость доли и корпоративные процедуры.

Переезд собственника из Украины сам по себе не прекращает его украинское налоговое резидентство: оно определяется по украинскому праву и, если нужно, по налоговой конвенции с новой страной проживания.

Германия–Украина → · КИК после переезда собственника в Германию →

Источники: Конвенция между Украиной и Кипром 2012 года (Закон № 412-VII) и Протокол 2015 года (Закон № 243-IX) · Синтезированный текст Конвенции с учётом MLI (Минфин Украины) · Налоговый кодекс Украины: ст. 39, 39², пп. 141.4.2, ст. 167, п. 170.13, 170.13¹, пп. 1.7 п. 16¹ подраздела 10 раздела XX · Закон № 4505-IX · Постановление КМУ № 1505 · Постановление Правления НБУ № 18

КИК и правила страны собственника нельзя игнорировать

Выгодная налоговая позиция внутри кипрской компании ещё не означает, что структура эффективна для её собственника.

Если собственник находится в Германии, Украине, другой стране ЕС или иной юрисдикции, отдельно могут применяться:

• правила о КИК;
• правила об участии физических лиц и компаний;
• налогообложение дивидендов;
• налогообложение прироста капитала;
• отчётность;
• требования о раскрытии бенефициаров;
• правила против злоупотреблений;
• правила налогообложения при выезде.

Именно поэтому LEXONYX не начинает анализ с вопроса: «Какой налог платит компания на Кипре?»

Более полезный вопрос: «Что происходит со всей структурой после того, как кипрская компания встроена между собственником, активами и операционным бизнесом?»

Когда Кипр может быть лишним уровнем

Кипрскую компанию не стоит создавать только потому, что в международной структуре «обычно есть холдинг».

• нет понятной деловой цели;
• реальное управление находится полностью в другой стране;
• самостоятельная функция кипрской компании минимальна;
• фактическое присутствие не соответствует заявленной роли;
• ожидаемая экономия не покрывает расходы на комплаенс и корпоративное управление;
• правила о КИК или правила страны собственника нейтрализуют ожидаемый эффект;
• структуре становится сложнее пройти банковскую проверку;
• компания создаётся преимущественно ради формального налогового результата;
• тот же результат достигается более простой структурой.

Иногда лучшая структура — та, в которой кипрской компании нет вовсе.

Уже есть кипрская компания — или вы рассматриваете её создание?

Опишите:

• кто является собственником;
• какие компании уже существуют;
• где находится основатель или конечный бенефициар;
• где осуществляется управление;
• какую функцию должна выполнять кипрская компания;
• какие дивиденды, инвестиции, финансирование или иные потоки планируются;
• какие страны участвуют в структуре.

LEXONYX поможет определить, нужно ли кипрское звено, какие трансграничные связи необходимо проверить и какой формат работы подходит.

Разобрать структуру

Конфиденциально · Первичная оценка запроса · Выводы по праву конкретной юрисдикции предоставляются в пределах применимых профессиональных рамок